Fonds d'obligations vs CD

Assurés FDIC

• La première différence entre un CD et un fonds d'obligations est une assurance Federal Deposit Insurance Company, qui protège votre investissement de CD dans le cas d'un défaut de la banque. En 2013, les comptes bancaires sont assurés jusqu'à concurrence de 250 000 $ au total par le propriétaire, si les comptes sont dépôt de la demande ou portant intérêt. Occasionnellement règles de l'assurance de la FDIC changent, donc vérifier ce que le FDIC assure avant d'acheter votre CD. Fonds communs de placement d'obligations ne sont pas assurés par la FDIC et vous pouvez perdre de l'argent dans ces placements. Les fonds d'obligations qui investissent uniquement dans des titres du Trésor américain sont considérés comme sûrs du risque de crédit, mais ils ne sont pas à l'abri des effets des changements de taux d'intérêt et des changements dans le marché obligataire.

Accès à l'argent

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  Si vous avez besoin de votre argent pour une urgence, vous pouvez encaisser dans votre CD au début, mais la banque exige des frais pour cela, d'un montant de tout ou partie de l'intérêt gagné. Renseignez-vous sur les politiques de la Banque sur la retraite anticipée des CD. Un fonds d'obligations, en particulier un marché monétaire ou obligataire à court terme qui vient à échéance dans moins de deux ans, est aussi appelé un investissement de quasi-espèces et impose généralement pas de pénalités si vous devez prendre votre argent. Cependant, tous les fonds communs de placement - y compris les fonds obligataires - frais de charge sur vos gains. Les fonds obligataires contenant intermédiaire - de deux à 10 ans - et long - plus de 10 ans - échéance offrent un accès proche de votre argent que obligataires fonds communs de placement à court terme.

Taux de retour

• Plus l'échéance, plus le taux d'intérêt dans la plupart des cas. Pendant les périodes d'incertitude économique ou politique, les taux de rendement courts augmentent parfois plus élevés que les taux longs, mais d'investir dans un fonds de CD ou obligations à long terme vous obtient généralement des taux plus élevés que les investissements à court échéance. Fonds d'obligations municipales paient des intérêts qui est libre de l'imposition au fédéral - et parfois état et local - les niveaux, mais le revenu d'intérêt à partir de CD et les fonds obligataires imposables est entièrement imposable. Si vous êtes dans une tranche d'imposition élevée, utiliser un calculateur de rendement équivalent pour déterminer le type d'investissement qui rapporte le plus dans votre cas. CD ont aussi tendance à payer des intérêts légèrement plus élevés que les fonds obligataires contenant des titres ayant les mêmes échéances, bien que cela dépend aussi des politiques des banques et des conditions du marché.

Risque de taux

• Lorsque les taux d'intérêt sont en baisse, les obligations de maturité longue - ceux qui durent 10 ans ou plus - augmentation de la valeur du dollar tout en payant des taux d'intérêt élevés. Un placement dans les CD ne produit pas de gains en capital, mais il ne sera pas aussi produire des pertes en capital lorsque les taux d'intérêt sont en hausse, comme il arrive dans les fonds obligataires à long terme.