Impact des couvertures de flux futurs sur les impôts

Contrats

• Entreprises concluent des contrats à terme pour se prémunir contre de futures pénuries de flux de trésorerie en obtenant le produit à un prix inférieur présente. Par exemple, si une entreprise tente de sécuriser 1000 unités d'un certain produit en mai 2010 à un prix de 10 $ l'unité, tout en anticipant une hausse des prix, il peut entrer dans un futur contrat pour sécuriser la question à 10 000 $ sur une future déterminée jour. Par exemple, le contrat peut prévoir un achat en mai 2011. Si le prix de l'article est passé à 11 $ par unité au cours de ce laps de temps, la société garantit le produit pour 10 000 $ en mai 2010, même si la vraie valeur du produit est de 11.000 $ l'année suivante en mai 2011.

Compte-rendu

• 
  

  
  
  

  Les rapports sur les gains ou pertes réalisés dans un tel investissement de couverture de flux de trésorerie exige des rapports du prix actuel au cours de laquelle les marchandises ont été fixés dans le cadre de l'inventaire, tout en rendant compte de la différence de prix en espèces. Dans notre exemple, l'opération est effectuée dans l'entreprise livre au prix du produit le jour où il a été acheté, mais pas de quoi il a été acheté. Ici, il serait déclaré comme 11 000 $ ajoutés à l'inventaire sur la date du contrat en mai 2011. La différence de prix fixé par le contrat exigerait une entrée séparée de 1000 $ en argent comptant, le même jour. Ce 1000 $ serait inclus plus tard, lorsque l'inventaire a été vendu.

Fiscalité

• La façon dont le revenu provenant des couvertures de flux de trésorerie est rapporté sur les impôts d'une entreprise est un peu compliquée. Le fait que ces investissements se traduisent par des rapports différé du revenu signifie qu'il ya une méthode spécifique pour déterminer comment et quand ces gains sont signalés. Internal Revenue Code IRC &# 167- 1256 (a) (1) exige que les gains de revenu être déclarés sur les formulaires d'impôt que si l'inventaire ont été vendues sur le dernier jour de l'année d'imposition à la juste valeur marchande de l'inventaire. Des revenus déclarés, 40 pour cent doit être déclarée comme un gain à court terme, tandis que 60 pour cent est considéré comme un gain à long terme. Par conséquent, le 1000 $ dans notre exemple serait inscrit comme un gain de 400 $ à court terme et un gain de 600 $ à long terme, en supposant que la valeur de marché n'a pas changé avant le 31 Décembre 2011.

  Les gains à court terme peuvent être imposés à des taux d'entre 10 à 35 pour cent, en fonction de la tranche d'imposition la société tombe. Cela signifie que l'entreprise devrait verser entre 40 $ et 140 $ d'impôt sur les 400 $. Gains à long terme sont imposés à chaque zéro pour cent ou 15 pour cent. Cela dépend aussi de la tranche d'imposition correspondant de l'entreprise. Les personnes entrant dans la tranche de 25 pour cent ou plus devraient payer 90 $ d'impôt sur le 600 $, tandis que ceux dans la tranche de 15 pour cent ne serait pas payer quoi que ce soit.